怎樣購買ETF

全稱為交易所交易基金，ETF是開始投資的一種簡單方式。這種金融工具相當簡單易懂，無需花費太多時間和努力，就能產生可觀的回報。

ETF是什麼？

ETF允許投資者一次購買許多股票或債券。投資者購買ETF份額，這筆錢按照一定的目標進行投資。例如，如果你購買標準普爾500指數ETF，你的資金將投資於指數中的500家公司。

ETF與共同基金

ETF與共同基金的基本規則是相同的，主要區別在於買賣方式。共同基金每天定價一次，通常會讓你投資固定金額。共同基金可以透過經紀商或直接從發行人處購買，但交易不是即時的。

另一方面，ETF就像紐約證券交易所、納斯達克證券交易所等市場中的股票一樣，你並非投資固定金額，而是選擇要購買的數量。由於ETF像股票一樣交易，因此其價格在整個交易日內不斷波動，你可以在股市開市時購買ETF。

瞭解ETF基礎知識

在我們進一步深入之前，有一些重要概念需要了解。

• 被動ETF與主動ETF：被動型ETF（也稱為指數基金）僅跟蹤股票指數，例如標準普爾500指數。主動型ETF聘請基金經理來管理投資組合。關鍵要點：被動型ETF希望與指數的表現相匹配，主動型ETF想要跑贏指數的表現
• 費用率：ETF收取費用，以年化百分比的形式列出。例如，1%的費率意味著你每投資$1000，就需要支付$10/年的費用。在其他條件都相同的情況下，較低的費率可以為你節省資金
• 股息和DRIP：大多數ETF都會支付股息。你可以選擇將ETF股息作為現金支付，也可以選擇透過股息再投資計劃或DRIP，以便進行自動再投資

瞭解ETF稅收

如果你在標準經紀賬戶（而非IRA）中購買ETF，則應該知道它們可能會產生應稅收入。出售ETF獲得的任何收益都會根據資本利得稅規則徵稅，你收到的任何股息也可能需要徵稅。

當然，如果你透過IRA投資ETF，就不必擔心資本收益或股息稅。在傳統的IRA中，賬戶資金只有在提取後才被視為應納稅收入，而Roth IRA投資在大多數情況下根本不需要納稅。

你需要多少錢才能投資ETF？

ETF沒有最低投資要求 —— 至少不像共同基金那樣。但是，ETF以每股為單位進行交易，因此除非經紀商提供購買部分股票的能力，否則你至少需要1股的當前價格才能開始。

ETF的優缺點

投資ETF的優勢：

• ETF提供對各種股票、債券和其他資產的敞口，通常費用最低
• ETF消除了股票投資中的猜測，允許投資者隨著時間的推移匹配市場表現，這在歷史上一直非常強勁
• ETF比共同基金更具流動性（易於買賣）。只需點選滑鼠，你就可以透過線上經紀商輕鬆買賣ETF
• 投資單個債券可能極其複雜，但債券ETF可以讓投資組合中的固定收益部分變得非常容易

ETF的潛在缺點：

• 由於ETF擁有各種各樣的股票，因此回報潛力可能不如購買個股
• ETF的成本非常低，但不是免費的。如果你獨自購買單個股票的投資組合，則無需支付任何管理費

如何開始投資ETF

投資ETF非常簡單，只需按照以下三個步驟進行操作即可。

1. 開設經紀賬戶

在買賣ETF之前，你需要一個經紀賬戶。到目前為止，大多數經紀商都提供免佣金的股票和ETF交易，因此成本不是主要考慮因素，更好的做法是比較每個經紀商的功能和平臺。

如果你是一名新手，最好選擇提供廣泛教育功能的經紀商，例如：

• E*Trade
• Charles Schwab

2. 選擇第一個ETF

對於新手來說，被動指數基金通常是最好的選擇。指數基金比同類型的主動管理基金更便宜，而且隨著時間的推移，大多數主動管理基金並沒有跑贏基準指數。

考慮到這一點，這裡有一份ETF清單，供剛開始建立投資組合的初學者使用：

• Vanguard S&P 500 ETF（美國大型公司）
• Schwab U.S. Mid-Cap ETF（美國中型公司）
• Vanguard Russell 2000 ETF（美國小型公司）
• Schwab International Equity ETF（大型非美國公司）
• Schwab Emerging Markets Equity ETF（來自發展中經濟體國家的公司）
• Vanguard High-Dividend ETF（支付高於平均股息的股票）
• Schwab U.S. REIT ETF（房地產投資信託）
• Schwab U.S. Aggregate Bond ETF（所有不同品種和到期期限的債券）
• Vanguard Total World Bond Fund（包括國際債券以及各種期限的美國債券）
• Invesco QQQ Trust（跟蹤納斯達克100指數，對科技股和其他成長股影響很大）

你可能會注意到，在上述列表中，先鋒和施瓦布佔據著很大比重。這是有充分理由的：兩家公司都致力於提供以最低費用進入股票市場的機會，因此他們的ETF往往是業內最便宜的。

3. 讓ETF為你完成艱苦的工作

新手投資者往往有一個壞習慣：過於頻繁地檢查投資組合，並對主要市場走勢做出情緒化、下意識的反應。事實上，隨著時間的推移，普通基金投資者的表現明顯落後於市場，而過度交易是主要原因。因此，一旦你購買了出色的ETF，最好的建議就是不要理睬，讓它們專注於自己的使命：在長期範圍內產生出色的投資回報。

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